美国资本市场

在纳斯达克，我们不断重塑今天的市场；不是籍由追逐明天的可能性，而是创造可能性。

引言 ◊ Introduction

欢迎来到纳斯达克，在这里，明天的想法今天就能找到资本。

纳斯达克是一家服务于资本市场和其它行业的全球科技公司。我们提供多样化的数据、分析、软件、和服务，让客户能够自信地优化和践行其业务愿景。超过4,000家公司选择在纳斯达克的美国、北欧、波罗的海的交易所上市，涵盖零售、医疗保健、金融、及科技等行业。在美国，纳斯达克是许多全球最激动人心的公司的首选上市之处。

这本文件旨在作为上市流程的实用指南。在这里，你将找到贵公司在纳斯达克上市所需的基本信息，包括时间表、文件清单、上市要求、及费用构成。你还会看到为纳斯达克上市公司提供的各种企业支持服务的概括描述。

为方便起见，上市申请表和相关上市资料可通过纳斯达克上市中心以电子方式获取。

有关上市流程的问题，请联系“上市资格”相关部门，电话：+1∙301∙978∙8008。另请查看我们的常见问题列表。

上市时间表 ◊ Listing Timeline

虽然处理上市申请通常需要4—6周，不过此时间段并非固定，可能会大幅缩短，如果公司的申请没有产生任何问题，并且对于工作人员的问询快速回应。

第1周：公司提交上市申请，纳斯达克上市资格审查人员开始审核。

第2–3周：工作人员完成初步审核并准备意见函。

第3–6周：公司处理解决工作人员提出的任何问题。

第7–8周：工作人员完成审核，公司获准上市。

简明文件清单 ◊ Short Document Checklist

由于我们能够从公开来源收集到验证合规性所需的大量信息，因此你向纳斯达克申请上市所需的表格和支持文件只需很短的时间即可准备好。你可以点击以下链接预览相应的表格。

1. 代码预留表：须填写此表格以预留或更改交易代码。代码预留申请可提前两年提交，且可通过“上市中心”在线完成。不可转换债券无须预留代码，婴儿债券^{{即:小额债券}}除外。
2. 上市申请：此表格可通过“上市中心”在线填写。
3. 上市协议：此表格可通过“上市中心”在线填写。
4. 公司治理认证：此表格可通过“上市中心”在线填写。
5. 提交申请费：公司必须在提交申请时一并提交申请费。入场费应早于交易首日全额缴纳。所有款项必须通过电汇支付。电汇说明可见此处。
6. 标识提交表：此表格可通过“上市中心”在线填写。

可参见支持文件指南，查看首次上市流程所需文件的更详细列表。

电子申请流程 ◊ Electronic Application Process

上市中心是我们的在线文档门户，支持以电子方式提交各种上市申请和表格。我们的在线流程通过预先填入表格所需的大部分信息，简化了各种申请和表格的准备工作。公司还可以利用此在线门户安全可靠地提交补充文件。我们还会存储已填妥的各种表格和支持文件，以便日后随时查阅。获取如何以电子方式填写上市申请的更多信息，请花几分钟时间查看我们的常见问题。

Above contents are translated from / 以上内容译自
https://listingcenter.nasdaq.com/assets/initialguide.pdf

5. Miscellaneous Income / 杂项收入-3

 
遗属福利 / Survivor Benefits

大多数情况下，因雇员离世而由雇主或代表雇主支付的款项必须计入到收入中。下文讲解支付给遗属的某些款项的税务处理。更多资讯可参见税务信息手册第559篇。

一次性付款：作为在世的配偶或受益人，你从离世者的雇主那里收到的一次性付款可能是累积的薪资，或派发的员工利润分成、退休金、年金、股份红利，或其它税务上须单独处理的款项。这些一次性付款的税务处理取决于款项的类别。

薪水或工资：雇员离世后收到的薪水或工资通常是你的常规收入。

合格的员工退休计划：从合格的员工退休计划派发的一次性款项遵循特殊的税务处理。关于这些派发款的资讯，可参见税务信息手册第575篇（如果你是联邦雇员或退休人员的遗属，那么参见税务信息手册第721篇）。

公共安全人员因公殉职：如果你是在执行任务中被杀害的公共安全人员的遗属，那么你可以从收入中排除作为因公殉职的公共安全人员的遗属而收到的年金。此处的术语“公共安全人员”包括执法人员、消防员、特遣牧师、救援队和救护车工作人员。更多资讯可参见税务信息手册第559篇。

失业救济 / Unemployment Benefits

你收到的失业救济金的税务处理取决于支付救济金的项目类别。

失业补偿金：通常你必须把收到的失业补偿金全部纳入到收入中。你应该收到一份表格1099-G，第1栏显示已支付给你的失业补偿金总额。大多数情况下，你须把失业补偿金填入附表-1(税表-1040)第7行。

注意：如果你已收到失业补偿金，但没有收到邮寄的表格1099-G，那么可能需要通过所在州的网站查看你的信息以获取电子表格1099-G。

失业补偿金类别：失业补偿金通常包括根据美国联邦或州的失业补偿金法律收到的任何款项；包括以下福利：

• 州或哥伦比亚特区从联邦失业信托基金中支付的福利；
• 州失业保险福利；
• 铁路失业补偿金福利；
• 来自政府项目的用以替代失业补偿的伤残补助金（因受伤或生病而收到的工伤赔偿不是失业补偿金；参见上文“生病和受伤补助”主题下的工伤赔偿）；
• 1974年贸易法案规定的贸易调整津贴；
• 根据1974年减灾和紧急援助法案提供的失业援助；
• 根据1978年空运管制解除法案项目提供的失业援助。

政府项目：如果你向某个政府失业补偿项目供款，同时没有抵扣供款，那么直到收回供款以前，从该项目收到的款项无须作为失业补偿金纳入到收入中。如果你抵扣了对该项目的所有供款，那么从中收到的全部款项都须纳入你的收入。

退还失业补偿金：如果2025年你有退还同年收到的失业补偿金，那么从收到的总金额中减去退还的金额，再把差额填入附表-1(税表-1040)第7行。在条目旁边的虚线处写上“还款”及还款金额。如果2025年你有退还往年已纳入到收入中的失业补偿金且金额大于$3,000美元，那么可以在附表-A(税表-1040)第16行抵扣还款金额，如果你分项罗列抵扣额；或者在附表-3(税表-1040)第13b行主张税款抵免。可参见下文还款。

预扣税款：你可以选择从失业补偿金中预扣联邦所得税。要作这项选择，填写表格W-4V并将其交给付款办公室。税金会按照付款金额的10％预扣。

注意：如果你不选择从失业补偿金中预扣税款，那么可能需要缴纳预估税款。如果你没有支付足够的税款，无论是通过预扣税或预估税或两者兼而有之，那么可能得支付罚款。更多资讯可参见税务信息手册第505篇。

附加失业救济：从雇主资助的基金（雇员没有供款）收到的福利不是失业补偿；须作为薪资纳税并预扣所得税；还可能须缴纳社会保障税金和医疗保险税。更多资讯可参见税务信息手册第15-A篇第5节中的“附加失业补偿金”。把这些款项填报在税表-1040或1040-SR第1a行。

退还救济金：你可能必须退还部分附加失业救济金才有资格获得1974年贸易法案规定的贸易调整津贴。如果你在收到附加失业救济金的同年退还，那么用退还金额冲减救济金总额。如果你在过后的年度退还救济金，那么必须在收到款项当年把全部救济金纳入到收入中。在过后的还款年度，把还款金额作为总收入调整项在税表-1040或1040-SR上用于抵扣；将其计入附表-1(税表-1040)第24e行。如果你退还的金额多于$3,000美元，你可能有资格在还款年度获得税款抵免，而不是抵扣退还的金额。关于这个要点的更多信息可参见下文还款。

私营失业基金：如果你从自愿供款的私营（非工会）基金收到失业救济金，只有在收到的款项超过你的供款总金额时才须纳税。把应税金额填报在附表-1(税表-1040)第8z行。

工会付款：你作为失业的工会成员从缴纳给工会的常规会费中收到的福利须计入到收入中，填报在附表-1(税表-1040)第8z行。不过，如果你有向特殊工会基金供款，并且没有抵扣供款，那么你从该基金收到的失业救济，只有超过供款金额的部分才须纳入你的收入。

保障年薪：你在失业期间根据保障全额年薪的工会协议从雇主那里收到的款项须作为薪资纳税；将其计入税表-1040或1040-SR第1a行。

州政府雇员：对于州失业补偿法未覆盖的州政府雇员，州政府可能会向其支付类似于州失业补偿金的款项。虽然这笔款项须全额纳税，但不要将其填报为失业补偿金。把这些款项填报在附表-1(税表-1040)第8z行。

福利款和其它公共援助款 / Welfare and Other Public Assistance Benefits

不要把根据需要从公共福利基金中支付的政府福利款计入你的收入，比如失明补助款项。从州犯罪受害者基金支付的款项无须计入受害者的收入，如果款项属于福利金性质。不要抵扣已经由此类基金补偿的医疗费用。对于作为服务报酬或欺诈领取的福利金，你必须将其纳入到收入中。

工作培训项目：从州福利机构收到的参加工作培训项目的款项无须计入你的收入，只要款项总额（不包括额外的交通或其它费用津贴）不超过你本可以获得的公共福利。如果金额超过你本可以获得的福利，那么必须将其作为薪资全额纳入到收入中。

再就业贸易调整援助付款：你从州政府机构收到的再就业贸易调整援助（RTAA）付款必须计入到收入中。州政府必须向你发送表格1099-G，告知你应该纳入到收入中的金额。该笔金额应该填报在附表-1(税表-1040)第8z行。

残疾人员：残疾人士必须把提供服务收到的报酬计入到收入中，除非该笔报酬可以被排除掉。不过，如果你收到的商品、服务、和现金不是你提供服务的报酬，而是缘于你的残障所需要的培训和康复，那么无须将其价值计入你的收入。可排除的款项包括支付交通费和护理费用的补贴，比如聋人的传译服务、盲人的阅读服务、以及帮助智障人士完成工作的服务。

救灾补助金：不要把根据灾难救济和紧急援助法案收到的灾后补助金纳入你的收入，如果补助金是用来帮助你支付各种必要费用，或满足医疗、牙齿、住房、个人财产、交通、或丧葬费等迫切需求。不要抵扣由这些救灾补助金专门补偿的灾害损失或医疗费用。如果你已经抵扣个人住宅损失，后来收到该处住宅的救灾补助金，那么可能必须把部分或全部补助金计入应税收入。可参见上文回收款。根据该法案支付的失业援助金属于须纳税的失业补偿。可参见上文“失业救济”主题下的失业补偿金。

救灾款：你可以从收入中排除任何合格的救灾款项。支付给你的合格的救灾款是：

1. 补偿或支付由合乎资格的灾难造成的个人、家庭、生活、或丧葬等合理必要的费用；
2. 补偿或支付由合乎资格的灾难造成的房屋修缮或复原、或者其中物件维修或置换等合理必要的费用；
3. 来自某个公共承运人，提供或销售运输服务应对合乎资格的灾难造成的伤亡；或者
4. 来自联邦、州、或地方政府，或者应对合乎资格的灾难而成立的相关机构或部门，用于改善公众福利。

你可以排除的救灾款仅限于支付保险或其它方面未覆盖的费用那部分金额。这项排除条款不适用于恐怖行动的参与者或同谋者或其代表。合乎资格的灾难是：

• 由恐怖或军事行动造成的灾难；
• 联邦宣布的灾难；或者
• 涉及公共承运人的事故或任何其它事件导致的灾难，由财政部长或其代表确定为损失惨重。

对于上文第(4)条中提到的款项，某次灾难合乎资格，如果是由恰当的联邦、州、或地方当局确定，以获得联邦、州、或地方政府、相关机构、或部门的援助。

减灾款：你还可以从收入中排除合乎资格的减灾款项。合乎资格的减灾款通常在自然灾害导致财产损失后立即支付给你。无论如何，减灾款是用来减轻（降低其严重性）未来自然灾害的潜在损失；通过州和地方政府支付给你，依据是“罗伯特∙斯塔福灾难救济和紧急援助法案”或“国家洪水保险法”的规定。对于用免税的减灾款来改进增值的财产，你不能提高其基准值或调整后基准值。

野火救灾款：你也许可以把收到的合乎资格的野火救灾款排除在收入以外。合乎资格的野火救灾款是指个人或代表个人收到的、补偿符合条件的野火灾害衍生的费用或损失的款项。符合条件的野火灾害是指2014年12月31日之后联邦宣布的、由森林或牧场火灾造成的灾害。可参见税务信息手册第547篇获取更多资讯。

东巴勒斯坦列车脱轨事故救灾款：对于2023年2月3日发生的俄亥俄州东巴勒斯坦列车脱轨事故，你也许可以把收到的符合条件的“东巴勒斯坦列车脱轨赔偿金”排除在收入以外。赔偿金的支付方可能是政府机构、诺福克南方铁路公司或其子公司、保险公司、代理人、或相关人员。获取更多资讯、知悉什么是符合条件的“东巴勒斯坦列车脱轨赔偿金”，可参见税务信息手册第547篇。

负担得起的住宅改建计划：如果你受益于依据负担得起的住宅改建计划（HAMP）按绩效成功支付的款项，那些款项无须纳税。

重灾基金和房主紧急贷款项目：如果你收到或从中受益的款项来自：

• 州住房金融机构重灾基金项目，该项目的款项可用于支付按揭贷款利息；
• 由住房和城市发展部（HUD）或州管理的房主紧急贷款项目；或者
• 房主援助基金项目，该项目的款项用于向符合条件的房主提供财务援助，以支付与其主要住所相关的某些费用，从而防止按揭贷款拖欠、违约、丧失抵押品赎回权、失去公用事业或家庭能源服务，以及防止2020年1月21日之后遭遇经济困难的房主流离失所；

那么这些款项无须纳入到总收入中，不会被征税。

关于房主援助基金项目的更多细节可查看 Home.Treasury.gov/Policy-Issues/Coronavirus/Assistance-for-State-Local-and-Tribal-Governments/Homeowner-Assistance-Fund。如果你是部落成员需要关于房主援助基金项目的更多细节，那么查看 IRS.gov/Newsroom/FAQs-for-Payments-by-Indian-Tribal-Governments-and-Alaska-Native-Corporations-to-Individuals-Under-Covid-Relief-Legislation。

依据国家住房法案第235节支付的按揭贷款援助金：依据国家住房法案第235节支付的按揭贷款援助金无须计入房主的收入。依据按揭贷款援助项目为房主支付的利息不能抵扣。

住房重置款项：依据“针对联邦项目和联邦援助项目的统一安置援助和房地产购买政策法案”支付的住房重置款项无须纳入到总收入中，但可以计入新购房产的基准值。

安置费和住宅修复补助金：依据住房和社区发展法案第105(a)(11)节由地方政府向来自洪水泛滥地区的流离失所者支付的安置费无须纳入到总收入中。特定区域内的低收入房主依据该法案收到的住宅修复补助金也无须纳入到总收入中。

印第安人财务资助：依据1974年印第安融资法标题-IV向印第安人提供的、旨在扩展原著地或其附近的印第安企业盈利能力的无偿资助无须计入到总收入中。

印第安人的综合福利：总收入中无须计入印第安人综合福利的价值。“印第安人的综合福利”包括根据印第安部落政府计划向印第安部落或阿拉斯加原著民团体的成员（或其配偶或受扶养人）支付的款项或提供的服务，但前提是：

1. 项目管理遵循指定的准则，不偏重印第安部落或阿拉斯加原著民团体的统领团队成员；并且
2. 项目提供的福利(a)面向所有符合准则的部落成员(b)用于改善综合福利(c)不奢侈铺张(d)不是服务报酬。

通常情况下，具有文化意义的物品、各种费用补偿、参加传播部落文化的人文或礼仪活动的现金谢礼不会被当作服务报酬。

附注：上述免税待遇是在2014年9月26日由“2014年部落综合福利免税法案”规定。免税适用于法规第6511节设定的退税或抵免期限尚未终止的纳税年度（通常是提交税表之日起3年或缴纳税款之日起2年，以较晚者为准）。此外在免税条款制定之日起1年内提出的免税主张也会被准许。

附注：上述免税规则的颁布把2014年6月4日的税务规程2014-35提供的免税条款笼统地编入法典。可参见税务规程2014-35知悉更多细节。

医疗：根据社会保障法案标题-XVIII收到的医疗福利无须计入领受人的总收入中；包括基本福利（A-部分：老年人的住院保险）和附加福利（B-部分：老年人的附加医疗保险）。

社会保障福利（包括对应前几年的一次性付款）、附加保障金福利、及一次性支付的离世抚恤金：社会保障署提供各种福利，诸如老年人福利、残疾工人福利、以及支付给配偶和受扶养人的福利。这些福利可能需要缴纳联邦所得税，取决于你的报税身份和其它收入。可参见税务信息手册第915篇获取更多资讯。福利最初被拒绝但后来获得批准的申请人可能会收到补发被拒绝期间（可能是之前几年）的一次性付款。可参见税务信息手册第915篇，知悉如何选择一次性付款，这样可能会降低你的税负。社会保障署还支付其它类型的福利。无论如何，附加保障金福利及一次性支付的离世抚恤金（一次性支付给离世者的配偶和子女）无须缴纳联邦所得税。关于这些福利的更多信息可查看 SSA.gov。

表格SSA-1099：如果你在年内有收到社会保障福利，那么会收到“表格SSA-1099：社会保障福利说明单”。你的表格SSA-1099会随附一份联邦税务局的通知-703。这份通知中包括一张试算表，你可以用这张表来计算是否有部分福利须纳税。关于表格SSA-1099上的信息资讯，相关的解释说明可参见税务信息手册第915篇。

表格RRB-1099：如果你在年内有收到对等的铁路退休金或特殊保障福利，那么会收到“表格RRB-1099：铁路退休委员会的付款”。关于表格RRB-1099上的信息资讯，相关的解释说明可参见税务信息手册第915篇。

共同申报表：如果你已婚提交共同纳税申报表，那么你和你的配偶必须合并你们的收入、社会保障金、对等的铁路退休福利，以计算合并后的福利是否须纳税。即使你的配偶没有收到任何福利，你也必须将配偶的收入合并加入到你的收入中，以计算你的福利是否须纳税。

应税金额：采用税表-1040说明中的试算工作表来确定须纳入到收入中的福利金额。税务信息手册第915篇中也包含你可以采用的试算表。不过，你必须采用税务信息手册第915篇中的试算表，如果是以下任何情形：

• 你在年内收到一次性支付的对应过往某年或多年的福利金；
• 你排除掉雇主提供的收养福利或合格的美国储蓄债券利息；
• 你要求获得海外劳动收入免税额、海外住房开支减除额或抵扣额，要排除源于美属萨摩亚的收入，要作为波多黎各的正当居民排除源于波多黎各的收入。

福利可能会影响你的个人退休帐户抵扣额：你必须采用税务信息手册第590-A篇附录-B中的特殊试算表来计算应税福利和个人退休帐户抵扣额，如果满足以下全部条件：

• 你收到社会保障金或对等的铁路退休福利；
• 你有应税报酬；
• 你有向个人退休帐户供款；
• 你或你的配偶享有某种工作退休计划。

如何填报：如果你有任何福利须纳税，那么必须把应税部分填入税表-1040或1040-SR。把福利净值（如表格SSA-1099和RRB-1099所示）填报在税表-1040或1040-SR第6a行；把应税部分填报在第6b行。如果你选择采用一次性付款方法，那么勾选第6c行的栏框并查看说明。

老年人营养项目：根据老年人营养项目获得的食品福利无须纳税。如果你为该项目准备并派发免费餐食，那么把收到的现金作为薪资纳入到收入中，即使你也有资格获得食品福利。

降低冬季能源费用的款项：州政府向合乎资格者支付的旨在降低他们的冬季能源费用的款项无须征税。

 
Above contents are translated from / 以上内容译自
https://www.irs.gov/publications/p525#en_US_2025_publink1000229459